①2024年風(fēng)電市場中標(biāo)總量再創(chuàng)新高，整機(jī)商共計(jì)中標(biāo)968個(gè)項(xiàng)目，規(guī)模總計(jì)197.3GW，同比增長84.57%； ②2024下半年大MW機(jī)型的集中交付對上游供應(yīng)鏈造成了一定的產(chǎn)能壓力，鑄件、葉片和主軸等零部件的供應(yīng)或出現(xiàn)緊張的局面。
《科創(chuàng)板日報(bào)》1月8日訊（記者 邱思雨） 近期市場各方動(dòng)態(tài)顯示，風(fēng)電領(lǐng)域中標(biāo)、招標(biāo)活動(dòng)頻繁，活躍度高漲。此前陷入激烈競爭、價(jià)格波動(dòng)的風(fēng)電市場，已逐步企穩(wěn)，盈利空間或?qū)⑦M(jìn)一步改善。
據(jù)風(fēng)芒能源不完全統(tǒng)計(jì)，相比2023年，2024年風(fēng)電市場中標(biāo)總量（含國際項(xiàng)目、不含框采及自建）再創(chuàng)新高。2024年整機(jī)商共計(jì)中標(biāo)968個(gè)項(xiàng)目，**規(guī)?？傆?jì)197.3GW，與2023年106.9GW規(guī)模相比，同比增長84.57%。海外市場方面，2024年國際累計(jì)完成中標(biāo)34.3GW，同比2023年的7.7GW上升345.45%。
**招標(biāo)情況方面，據(jù)華創(chuàng)證券最新研報(bào)統(tǒng)計(jì)，2024年風(fēng)電招標(biāo)量達(dá)123GW，同比增長約91%。
與此同時(shí)，出口量也呈現(xiàn)修復(fù)態(tài)勢。據(jù)海關(guān)總署數(shù)據(jù)統(tǒng)計(jì)，我國風(fēng)機(jī)2024年11月出口達(dá)1億美元，環(huán)比增長38%，同比增長119%。2024年1月至11月累計(jì)出口達(dá)11億美元，同比增長75%。
多家風(fēng)電廠商看好后市
就目前風(fēng)電市場情況，三一重能董秘辦向《科創(chuàng)板日報(bào)》記者表示，“從訂單層面來看，2024年整個(gè)風(fēng)電行業(yè)情況都較好，2024年至2025年陸上風(fēng)電的行情預(yù)計(jì)相對較好?！?/strong>
大金重工證券辦工作人員則向《科創(chuàng)板日報(bào)》記者提到，業(yè)內(nèi)普遍看好2025年的市場情況?！盁o論是裝機(jī)量還是價(jià)格，業(yè)內(nèi)預(yù)期都不錯(cuò)?！?/strong>談及驅(qū)動(dòng)因素，其表示，一方面由于國家規(guī)劃；另一方面由于2024年的招標(biāo)量較好，相關(guān)項(xiàng)目會(huì)在2025年陸續(xù)啟動(dòng)。
三一重能也曾表示，2024年國內(nèi)的高招標(biāo)量帶來了2025年高裝機(jī)量的預(yù)期，預(yù)計(jì)2025年裝機(jī)量在100GW以上。預(yù)計(jì)今年國內(nèi)招標(biāo)量和明年裝機(jī)量將創(chuàng)歷史新高。
回看2024年全年的風(fēng)機(jī)價(jià)格走勢，下半年以來，風(fēng)機(jī)招標(biāo)價(jià)格逐步企穩(wěn)，非最低價(jià)中標(biāo)頻現(xiàn)。2024年10月風(fēng)能展期間，12家主機(jī)廠簽署自律公約，禁止行業(yè)惡意低價(jià)競爭。疊加同年11月國電投修改風(fēng)機(jī)中標(biāo)規(guī)則，風(fēng)機(jī)價(jià)格逐步回暖。
對此，國盛證券分析師楊潤思表示，2025年招標(biāo)價(jià)格有望延續(xù)回暖跡象，預(yù)期2026年風(fēng)機(jī)盈利性有望因漲價(jià)改善。
海外市場方面，前述大金重工證券辦工作人員對《科創(chuàng)板日報(bào)》記者表示，“公司出海的重點(diǎn)市場在歐洲地區(qū)。因?yàn)闅W洲風(fēng)電行業(yè)成熟度較高，因此當(dāng)?shù)匦枨罅枯^大。公司自進(jìn)入歐洲市場以來，業(yè)務(wù)在持續(xù)不斷增長。”
金風(fēng)科技則在摩洛哥、菲律賓、格魯吉亞、納米比亞等市場相繼突破。據(jù)悉，截至2024年三季度末，該公司國際業(yè)務(wù)累計(jì)裝機(jī)8051MW，其中在北美洲、大洋洲、及南美洲的裝機(jī)量均超1GW，在亞洲地區(qū)裝機(jī)（除中國）超2GW；截至2024年9月30日，該公司海外在手外部訂單共計(jì)5536MW。
三一重能董秘辦相關(guān)工作人員對《科創(chuàng)板日報(bào)》記者表示，該公司在印度、中亞、歐洲等區(qū)域均有布局?！肮驹谟《葏^(qū)域取得較大訂單，不過海外市場從啟動(dòng)訂單到確認(rèn)收入的周期對比國內(nèi)訂單要更長，因此反應(yīng)到利潤上的時(shí)間點(diǎn)取決于訂單的具體交付情況。”
大兆瓦零部件供需或趨緊
在風(fēng)機(jī)價(jià)格逐步企穩(wěn)，行業(yè)基本面向好的態(tài)勢下，多位業(yè)內(nèi)人士均向《科創(chuàng)板日報(bào)》記者表示，大兆瓦零部件供需或?qū)②吘o，其盈利空間有望改善。
其中，眺遠(yuǎn)咨詢董事長兼CEO高承遠(yuǎn)在接受《科創(chuàng)板日報(bào)》記者采訪時(shí)表示，“2024年下半年，大MW機(jī)型的集中交付對上游供應(yīng)鏈造成了一定的產(chǎn)能壓力，特別是鑄件、葉片和主軸等零部件的供應(yīng)可能出現(xiàn)緊張。2025年，這些零部件的供需關(guān)系可能繼續(xù)偏緊，價(jià)格有上漲的趨勢?！?/p>
三一重能方面表示，“預(yù)計(jì)明后年零部件整體上不會(huì)漲價(jià)，但不排除個(gè)別大兆瓦零部件出現(xiàn)供應(yīng)緊張的情況，可能會(huì)存在漲價(jià)的可能性。”
“大MW機(jī)型所需的零部件在尺寸、性能等方面要求更高，對上游供應(yīng)商的生產(chǎn)能力和技術(shù)水平也提出了挑戰(zhàn)?！敝袊顿Y協(xié)會(huì)上市公司投資專業(yè)委員會(huì)副會(huì)長支培元對《科創(chuàng)板日報(bào)》記者表示，“例如，大MW機(jī)型的葉片更長、更重，對葉片制造企業(yè)的模具制造、生產(chǎn)工藝和運(yùn)輸能力都有更高的要求?！?/p>
就價(jià)格趨勢，支培元認(rèn)為“需要綜合判斷”。他表示，“一方面，隨著技術(shù)進(jìn)步和規(guī)模效應(yīng)，一些零部件的價(jià)格可能會(huì)下降；另一方面，如果某些零部件的供需趨緊，價(jià)格可能會(huì)上漲?！?/p>
從大兆瓦項(xiàng)目來看，據(jù)國盛證券統(tǒng)計(jì)，截至2024年9月，我國已有超過23GW采用10MW陸上機(jī)組的項(xiàng)目正在推進(jìn)，占陸上風(fēng)電市場總招標(biāo)量的17%左右，陸上風(fēng)電10MW風(fēng)機(jī)招標(biāo)已起量。
海上風(fēng)電方面，目前呈現(xiàn)大型化趨勢。2024年我國已并網(wǎng)海上機(jī)組單機(jī)容量約在18MW至于20MW。該機(jī)構(gòu)還預(yù)期，未來海上風(fēng)電有望全部使用10MW以上機(jī)型。
在國盛證券分析師楊潤思看來，陸上風(fēng)電10MW風(fēng)機(jī)招標(biāo)起量，疊加海上風(fēng)電需求，大鑄件精加工產(chǎn)能緊缺，2025年有望漲價(jià)。風(fēng)電大型化加速，不同機(jī)型風(fēng)機(jī)的產(chǎn)線存在差異性，產(chǎn)業(yè)鏈需要升級，市場供應(yīng)鏈調(diào)整時(shí)間不充裕，大型鑄鍛件，如：主軸、輪轂等，精加工需要時(shí)間提升產(chǎn)能、降低成本。
